Вести Экономика

ВЕСТИ Прямой Эфир

 

      Минфин объявил о начале обмена евробондов на $4 млрд

      Распечатать

      13.09.2017 12:32

      Москва, 13 сентября - "Вести.Экономика". Минфин объявил о начале обмена выпусков евробондов с погашением в 2018 и 2030 гг. на новые бумаги на сумму не более $4 млрд по номиналу размещаемых бондов.

      Цена размещаемых облигаций определится 20 сентября по итогам анализа книги заявок.

      Организаторами обмена выбраны "ВТБ Капитал" (VTB Capital plc), банк "ГПБ Интернешнл" (Bank GPB International S.A.), "Сбербанк КИБ".

      Минфин на своем сайте в среду разместил условия "обмена облигаций внешних облигационных займов Российской Федерации выпусков № МК-0-СМ-126 "Россия-2018" (ISIN XS0089375249) и № SK-0-СМ-128 "Россия-2030" (ISIN XS0114288789) на дополнительные выпуски облигаций внешних облигационных займов Российской Федерации № 12840078V "Россия-2027" (ISIN RU000A0JXTS / RU000A0JXTT77) и № 12840079V "Россия-2047" (ISIN RU000A0JXU14 / RU000A0JXU22), размещаемые в целях обмена".

      Цена бумаг не должна превышать 107,8% от номинальной стоимости для облигаций выпуска "Россия-2018" и 117,5% от номинальной стоимости (с учетом амортизации) для облигаций выпуска "Россия-2030".

      Владельцы обмениваемых облигаций могут направить заявки на выкуп размещаемых бондов в период с 13 по 19 сентября 2017 г.

      Ранее в распоряжении правительства по обмену был и выпуск 2028 г.

      В бюджете РФ на 2017 г. заложена возможность внешних займов до $7 млрд в 2017 г. В том числе Минфин в 2017 г. может разместить евробонды на сумму до $4 млрд и обменять их на бумаги других обращающихся выпусков.

      Минфин РФ планирует размещать евробонды в 2017-2019 гг. преимущественно в долларах.

      В 2016 г. после двухлетнего перерыва Российская Федерация успешно разместила два транша 10-летних еврооблигаций с погашением в 2026 г. по номинальной стоимости $1,75 и $1,25 млрд с доходностью 4,75% и 3,90% соответственно.

      Цена привлечения займов оказалась существенно ниже "досанкционных" уровней 2013 г.. На долю инвесторов из США пришлось 53%, Европы – 43%, Азии – 4%. Основными покупателями при обоих размещениях выступили управляющие компании, фонды различных типов и банки. Ими было выкуплено более 80% всего выпуска. Организатором размещения выступил "ВТБ Капитал".
      Как сообщали "Вести. Экономика", сейчас на рынке евробондов объем обращения бумаг с погашением в 2018 г. составляет $3,46 млрд, а в 2028 г. - $2,5 млрд. А вот бондов с погашением в 2030 г. бумаг меньше, чем было на момент размещения. Формально выпуск "Россия-30" был выпущен в 2002 г. на сумму $21,2 млрд, но фактически рыночного размещения не происходило.

      Этот выпуск образовался в результате реструктуризации задолженности бывшего СССР. Тогда кредиторы СССР держали бумаги FTO (Foreign trade obligations, внешнеторговые обязательства), которые впоследствии были реструктуризированы на евробонды с погашением в 2010 и 2030 гг. По условиям выпуска этих бумаг помимо купонных выплат держатель получает и часть долга. Таким образом, бумага частично амортизировалась. Сейчас "Россия-30" - единственный суверенный евробонд РФ, чей номинал со временем погашается.

      Кроме того, "Россия-30" также была самым ликвидным выпуском евробондов Минфина РФ, до тех пор пока финансовый холдинг "Открытие" не скупил большую его часть. "Открытие" начало скупать эти бумаги в разгар кризиса 2014 г., когда иностранцы стали массово распродавать эти бумаги из-за введения санкций и понижения суверенного рейтинга РФ.

      Холдинг скупал бумаги, закладывал их в ЦБ по сделкам РЕПО, а на вырученные деньги наращивал объем покупки этих бумаг. Таким образом, холдинг зарабатывал на разнице ставок: привлечь валюту у ЦБ банк мог под 1,2-3,4% годовых, а доходность бумаг на первом этапе составляла 7%. Впервые "Открытие" раскрыло сумму вложений в "Россия-30" в отчетности по МСФО за 2015 г., тогда на балансе банка были бумаги на 832 млрд руб., или $11,4 млрд по курсу ЦБ на конец 2015 г. В отчетности говорилось, что это 74% бумаг "Россия-30", которые есть в обращении. На конец 2016 г. эта доля снизилась до 59%: группа держала бумаги на 496 млрд руб. ($8,17 млрд по курсу ЦБ на конец 2016 г.).

      Читайте также

      

      Видео

      

      Инфографика

        Популярное

        Актуальные темы

        • Обеспечение информационной безопасности – подход «АйТеко»

          Обсуждаем актуальные вопросы обеспечения информационной безопасности с начальником отдела консалтинга департамента информационной безопасности компании «АйТеко» Игорем Железняком, экспертом с 16-летним опытом работы в сфере ИБ.

        • Ямайка: зачем в раю интернет?

          Ямайка окончательно и бесповоротно влилась в "цифровую среду". Если туристы приезжают сюда, чтобы отключиться от современного мира и слиться с природой, местные жители тестируют технические новинки и выбирают, у каких компаний интернет-услуги дешевле.

        • Князь Николай Юсупов - потомственный предприниматель

          Финансовые средства, производственные мощности, новейшая литература — все это открывало простор для предпринимательской деятельности. Князь Николай Юсупов возглавлял ряд государственных предприятий, а затем, выйдя в отставку, активно строил собственные.

        • "Норникель" и "Русская платина" создают СП

          "Норникель" и "Русская платина" создают совместное предприятие, в уставный капитал которого вносятся лицензии на разработку трех месторождений. Новая компания может войти в тройку лидеров по производству металлов платиновой группы.

        • Создатель VIX: эти инструменты очень опасны

          Один из создателей индекса волатильности VIX - Девеш Шах - заявил о том, что производные инструменты на его основе являются опасными спекулятивными элементами финансового рынка США, долгосрочная стоимость которых равна нулю.

        Рекомендуем

        Карта российского рынка

        Метки

        Медиаметрикс

        Обратная связь закрыть

        Форма обратной связи

        Пожалуйста, введите текст изображенный на картинке внизу.

        Отправить

        Ошибка на сайте закрыть

        Форма Отправки ошибки на сайте

        Пожалуйста, введите текст изображенный на картинке внизу.

        Код чувствителен к регистру. Чтобы обновить, кликните один раз на картинке.

        Отправить